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[자산분배] 핵심자산 + 주변자산투자/기본을 단단히 2023. 7. 24. 21:19728x90
분산 투자를 하게되면, 두가지 걱정을 하게 된다.
1. 과연 내가 선택한 분산투자가 수익률은 고사하고 마이너스가 되지는 않을까?
2. 안정적이긴 한데 수익률이 너무 낮은건 아닐까?나 또한 이러한 걱정을 많이 하고 있었는데,
우리의 "사.경.인" 선생님께서 아래와 같은 말씀을 하셨다.
핵심자산이 잘 갖추어지면, 주변자산도 훨씬 성공확률을 높일 수 있다.
변 자산에서 큰 변동성이나 위험이 있더라도, 그것을 참아 낼 수 있기 때문이다.
1. 우선, 모두에게나 필수인 작업 : 목.표.설.정
우리의 목표는 단순하다, 얼마나 벌고싶은가(=수익률), 얼마나 잃어도 참고 버틸 수 있는가(= 정신건강 = MDD)
나또한 마찬가지였고, 누구나 수익률은 고고익선이라 말씀들 하시지만, 사실상 복리의 마법을 설정하면
5년안에 원금 두배가 될 수 있는 수익률은 14% 수준. (72의 법칙!)
20%가 넘어가는 건 사실상.. 초보에게 불가능하고, 8% 수준만 되어도 10년안에 원금을 2배로 증가시킬 수 있다.
(현금흐름 제외하고..!)
그 다음, 그 기간동안 우리가 버틸 수 있는 하락률은 얼마까지인가?
아마도, 많은 분들이 나와 같이 -30% 대의 주식을 몇종목 정도 보유한 경험이 있거나, 경험중이실 거라고 생각한다.
내 기준으로는 30% 손실까지는, 그나마 괜찮다고 생각한다.
그렇다면 나는 MDD 목표기준이 30%인 것!
이제는, 목표 수익률(8%)과 MDD(30%)가 정해졌으니 아래 공식을 구성해보자.
목표수익률은, 핵심자산 만으로 구성하자. 주변자산의 갑작스러운 폭등으로 인해 기쁨을 더욱 즐기기 위해..
그럼, 핵심자산의 비중과 주변자산의 비중을 어떻게 해야할까?
2. 그리하여 나온 MDD공식과 자산비중 선택 장애자들을 위한 공식!
전체 MDD = (핵심자산의 MDD x 비중) + (주변자산의 MDD x 비중)
지난글에서 소개한 백테스트용 사이트 (아래 참고) 를 이용하여 해당 자산의 MDD를 확인하고
2023.07.24 - [투자/기본을 단단히] - 분산투자를 위한 좋은 툴(Tools) 소개
위 툴을 이용해서, 핵심자산 기준 MDD가 20%, 주변자산은 MDD가 50% 짜리를 선정해보자.
전체 MDD = 목표 MDD 30% = (20 x A) + (45 x (1-A))
A = 0.6 = 60%
즉, 핵심자산의 비중을 60% 로 두고, 주변자산의 비중은 40%로 구성할 수 있다.
이러한 방식으로 분산투자를 하나씩 만들어가보자.
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